تله ی خرسی در معامله یک الگوی تکنیکال معکوس شدن روند در نقطه ی کف است. این الگو یک سیگنال کاذب برای ادامه پیدا کردن روند نزولی مخابره می کند و معامله گران را تشویق می کند تا معامله ی فروش باز کنند. اما انچه در واقعیت اتفاق می افتد مخابره کردن یک سیگنال در خصوص تغییر در روند نزولی است که در همه ی انواع ابزارهای معاملاتی از جمله جفت های ارزی، سهام ها، دارایی های های رمزارزی، و ابزارهای معاملاتی مشتق می توان آن را مشاهده کرد. تله ی خرسی زمانی اتفاق می افتد که سرمایه گذاران نهادی سرمایه گذاران خرد و کم تجربه تر را به تله می اندازند تا برای بازار نقدینگی ایجاد کنند. معامله گرانی که در تله ی خرسی افتاده اند خود را در محدوده ی قرمز می بینند و سپس حدضرر معاملاتی که سودده نیستند فعال می شود و این یک قوه ی پیشران برای رشد یک روند صعودی است.
مطالب زیر به شما کمک می کنند تا تله ی خرسی را به موقع تشخیص دهید و با استفاده از راهبردهای معاملاتی مناسب برای این الگو نقاط ورود مناسب به بازار را شناسایی کنید. ترمینال معاملاتی کارآمد لایت فایننس به شما امکان امتحان کردن این راهبردها را به شکلی رایگان در یک حساب آزمایشی (دمو) می دهد.
مقاله شامل موضوعات زیر می باشد:
تله ی خرسی چیست و چرا ایجاد می شود؟
تله ی خرسی در بازارهای مالی به معنی بازه ی زمانی ای است که در آن شاخص یک ابزارمعاملاتی خاص از سطح حمایت کلیدی عبور کرده و سپس معکوس می شود و بدین ترتیب موقعیت های معاملاتی شکست خورده بازگردانده می شوند. شکست سطح حمایت می تواند به سرعت معکوس شدن روند اتفاق بیفتد. اگرچه، وضعیتی در بازار می تواند اتفاق بیفتد که در آن شاخص برای مدتی پایین تر از سطح حمایت بماند و بدین ترتیب معامله گران ترغیب به افتادن به تله ی خرسی شوند و سپس حرکت شاخص معکوس گردد.
تله ی خرسی یک اتفاق پرتکرار است. دلیل این موضوع این است که خریداران بر تراز قدرت بازار غلبه می کنند. این بدین معنا است که در بازار وضعیتی ایجاد می شود که تعداد معامله گران خرید کننده ی یک ابزار معاملاتی بیشتر از فروشندگان ان می شود. این اتفاق باعث قیمت گذاری بیش از حد شاخص توسط خریدارانی می شود که می خواهند فروشندگان بیشتری را به بازار جذب کنند.
همینجاست که اتفاقات جالبی می افتد. شکست کاذب سطح حمایت معامله گران کم تجربه را ترغیب به ورود به معاملات فروش و تعیین کردن حد ضرر هایشان در سطحی بالاتر می کند - اتفاقی که به نوبه ی خود باعث خروج مضطربانه و ضررده از موقعیت های معاملاتی می شود. جمع آوری کنندگان نقدینگی اساسا بازیگران بزرگ در بازار مثل بانک ها، بازارگردان ها (Market Makers) هستند که یک قوه ی محرکه را برای رشد روند صعودی ایجاد می کنند.
مثال های تله ی خرسی
به عنوان یک مثال نگاهی به چارت روزانه ی جفت EUR/USD می اندازیم. پیش از روند صعودی سه شکست کاذب سطح حمایت ایجاد شده که معامله گران کم تجربه تر را به تله انداخته است. تصویر نشان می دهد که شاخص برای مدتی طولانی وارد بازه ی ثبات شده (کانسالیدیشن) و پس از آن یک واگرایی صعودی را در اندیکاتور تکنیکال RSI ایجاد کرده که نخستین سیگنال مرتبط با یک روند صعودی بوده است. علاوه بر این، پس از تمامی شکست های کاذب چند الگوی معکوس شدن صعودی مثل الگوی نفوذی (پیرسینگ)، ستاره ی صبح، و دوجی ایجاد شده است. شکل گیری این الگوهای کندل استیک یک سیگنال تاییدی برای خریداران و یک سیگنال هشدار برای فروشندگان بوده است.
مثالی دیگر از تله ی خرسی را در شاخص سهام McDonald's, Corp می بینیم.
در چارت روزانه ی پایین می بینید که خریداران تلاش کرده اند تا فروشندگان را به تله بیندازند و پس از ان یک حرکت صعودی سه هفته ای ایجاد شد. قبل از این فعال و انفعالات مثبت یک واگرایی صعودی در اندیکاتور MACD ایجاد شد و سیگنال تایید کننده ی خرید همان الگوی کندل استیک خطوط کمربندی صعودی و بازگشت شاخص به بالاتر از سطح حمایت بود.
چگونگی شناسایی تله ی نزولی - تحلیل تکنیکال تله ی نزولی
به هنگام معامله در بازارهای مالی بحث روانشناسی حائز اهمیت است. معامله گر باید خونسردی خود را حفظ کند، خوددار بودن را تمرین کند، از انجام دادن اقدامات شتاب زده خودداری کند و صبور باشد. قواعد زیر در خصوص مدیریت ریسک و سرمایه را به یادداشته باشید.
برای جلوگیری از افتادن به تله ی خرسی مهم است که در وهله ی اول یک تحلیل تکنیکال انجام دهیم. در پایین یک راهنمای گام به گام را بیان کرده ایم:
در وهله ی اول لازم است تا یک بازه ی زمانی مناسب را انتخاب کنید. هر چقدر تایم فریم شما بیشتر باشد سیگنال دقیق تر خواهد بود. تایم فریم ۴ ساعته از همه بهینه تر است.
پس از آن باید سطوح حمایت و مقاومت ابزار مالی را شناسایی کنید.
پس از آن لازم است که یکی از اوسیلاتورهای استوکستیک مثل RSI و Stoch و MACD را به چارت اضافه کنید. در طی شکست نزولی سطح حمایت باید واگرایی صعودی ابزار معاملاتی را متوجه شوید. اگر یک واگرایی ایجاد شود به این معنی است که احتمال بیشتری وجود دارد که شاخص یک تله ی نزولی را ایجاد کند و پس از یک شکست نزولی کوتاه مدت حرکت شاخص به وضعیت پیشین خود باز گردد.
برای مشخص کردن نقطه ی ورود به معامله ی خرید باید الگوهای کندل استیک را تحلیل کنید. به عنوان یک قاعده الگوهای معکوس شدن مثل ستاره ی صبح، چکش، چکش معکوس، نفوذی (پیرسنیگ)، و انگالفینگ صعودی در تله ی نزولی ایجاد می شود. این موارد سیگنال هایی واضح در مورد روند صعودی هستند. همچنین، می توانید در تایم فریم های کوچک تر (مثل ۳۰ دقیقه ای یا ساعتی) به دنبال نقاط ورود بگردید.
بعد از تعیین کردن نقطه ورود یک موقعیت معاملاتی باز کنید و حد ضرر خود را پایین تر از سطح حمایت بگذارید. در برخی موارد حد ضرر را می توان پایین تر از سطح باز شده خط قبلی قرار داد.
زمانی که قیمت به نزدیک ترین سطح مقاومت می رسد می توانید تمام یا بخشی از موقعیت معاملاتی خود را ببندید اما پیش از آن باید چندین سطح مقاومت را شناسایی کنید.
الگوهای چارتی تله ی خرسی
زمانی که تله ی خرسی ایجاد می شود اغلب یک شکست کاذب نزولی در سطح حمایت ایجاد می گردد و هدفش انداختن بیشترین تعداد ممکن از معامله گران به تله است. در پایین الگوهای محبوب تله ی خرسی را بررسی خواهیم کرد.
الگوی شماره ۱ : فرو ریختگی شکاف قیمتی
این نوع از تله ی خرسی را در چارت قیمتی شاخص Apple Inc می بینیم. بعد از شکست سطح حمایت یک شکاف قیمتی و الگوی کندل استیک صعودی چکش ایجاد شده است. این را می توان به نوعی فرو ریختگی کندل در شکاف قیمتی دانست. بازگشت شاخص به بالاتر از سطح حمایت این را تایید کرده که خریداران در حال حفظ کردن سطح مورد نظر بوده اند. علاوه بر این، قبل از رشد شاخص یک واگرایی صعودی در اندیکاتور تکنیکال RSI ایجاد شده که پیشاپیش سیگنال معکوس شدن روند و پدیدار شدن قریب الوقوع تله ی خرسی را از خود مخابره کرده کرده است.
الگوی شماره ی ۲: الگوی پین بار فشرده
پدید آمدن این الگو در همه ی ابزارهای مالی متداول است. در پایین شکل گیری الگوی پین بار فشرده را در جفت BTC/USD می بینید. سیگنال اولیه معکوس شدن روند نیز یک واگرایی در اندیکاتور MACD بوده است. نقطه ی عبور میانگین حرکتی یک حرکت صعودی جدید را در شاخص ایجاد کرده است. در تحلیل کندل استیک، پس از فشردگی یک سایه ی صعودی یا نزولی در کندل استیک ایجاد می شود. در وضعیت فعلی شکل گیری یک سری از الگوهای چکش صعودی نقش تایید کننده ی یک حرکت صعودی آتی را ایفا می کنند.
چرا باید از افتادن به تله ی خرسی خودداری کنیم و چگونه این کار را انجام دهیم؟
واضح است که دلیل جلوگیری از افتادن به تله ی خرسی حفظ کردن سرمایه است. به دلیل ایجاد مکرر تله های گاوی و هرسی در چارت ها معامله گران معمولا سرمایه خود را از دست می دهند و تمایل به بازگردادن آن ها در برخی موارد می تواند باعث از بین رفتن کامل سرمایه گردد.
باید تاکید گردد که تله ی نزولی در بازار به معنی تغییر حرکت شاخص است و بنابراین هیچ کس از افتادن در آن در امان نیست. در پایین روش های حفظ کردن امنیت سرمایه و در عین حال کسب درآمد را بررسی خواهیم کرد.
روش اول: شناسایی واگرایی صعودی
روش کلاسیک شناسایی تله ی خرسی دیدن واگرایی صعودی در چارت است. اصولا این اتفاق یک سیگنال قوی در خصوص معکوس شدن و به طور خاص در تایم فریم های بلند مدت تر است. برای شناسایی واگرایی در این روش می توانید از اوسیلاتور MACD استفاده کنید. نقطه ی ورود به معامله توسط تلاقی میانگین های حرکتی تعیین می شود.
چارت ۴ ساعته ی جفت USD/JPY نشانگر پدید آمدن واگرایی صعودی است که پس از آن دو تله ی خرسی ایجاد شده است. امکان باز کردن معامله ی خرید در دو محل وجود داشته - در عبور خط MACD از سطح کف به سمت بالا. حدضرر در چنین مواردی باید بالاتر از سطح حمایت تعیین شود و باید بر روی سایه ی کندل ها تمرکز شود. با چنین روش محتاطانه ای امکان خودداری از افتادن به تله ی گاوی و کسب ۰.۵۷ درصد درآمد از حرکت شاخص به وجود امده است. در چنین شرایط نامطمئنی بهتر است که با شروع کم شدن اهنگ حرکتی شاخص در نقطه ی عبور خط MACD از بالا به پایین سود خود را برداریم.
روش دوم: تحلیل الگوی کندل استیک
این روش مستلزم شناسایی پیشاپیش تله هایی خرسی با استفاده از الگوهای کندل استیک مرتبط با معکوس شدن روند است. شناسایی تله های خرسی با بررسی الگوهای معکوس شدن صعودی کلاسیکی مثل الگوی چکش، چکش معکوس، انگالفینگ، الگوی نفوذی (پیرسینگ)، و ستاره ی صبح آسان است. علاوه بر این، بلد بودن الگوهای کندل استیک نزولی برای تعیین سطحی که باید در آن سود تثبیت و قفل شود مهم است.
حال می خواهیم با استفاده از این روش چارت ۴ ساعته ی جفت EUR/JPY را بررسی کنیم. فروشندگان دو مرتبه به تله افتاده اند. در مورد اول، یک تله ی فروریختگی در شکاف قیمتی ایجاد شده و الگوی معکوس ستاره ی صبح را شکل داده است. دومکین سیگنال نیز الگوی چکش بوده که هشدار مرتبط با ایجاد شدن دومین تله و معکوس شدن قریب الوقوع حرکت شاخص را داده است. در این حالت صبر کردن برای تشکیل کامل دومین الگوی ستاره ی صبح و ورود به معامله ی خرید پس از ثبات (کانسالیدیشن) شاخص بالاتر از سطح حمایت معقول بوده است. سیگنال بسته شدن نیز دستیابی شاخص به نزدیک ترین سطح مقاومت و پدیدار شدن الگوی انبرک سقف بوده است.
چگونگی معامله بر اساس تله ی خرسی: بهترین راهبردها
برای معامله ی موفق بر اساس الگوی تله ی خرسی بهتر است که از راهبردی ترکیبی و تحلیل تایم فریم های بالاتر (مثل تایم فریم ۴ ساعته یا روزانه) استفاده کنیم. برای تعیین یک نقطه ی ورود سودده به بازار می توانید از تایم فریم ۳۰ دقیقه ای یا ساعتی استفاده کنیم. همچنین، ترکیب کردن اندیکاتورها و تحلیل کندل استیک حائز اهمیت است. ابزارهای معاملاتی محبوبی مثل RSI و Stoch و MACD را انتخاب کنید.
راهبرد اول: معامله در محل خروج از تله
به عنوان بخشی از راهبرد، ورود به بازار زمانی انجام می شود که شاخص ابزار مالی شکل گیری تله ی خرسی را به پایان برساند.
در این بخش مثالی از راهبرد معاملاتی را با استفاده از جفت AUD/JPY بیان می کنیم.
۱. در وهله ی اول لازم است که چارت ۴ ساعته را باز کرده و سطوح حمایت و مقاومت را تعیین کنید. علاوه بر این، باید یکی از اندیکاتورهای استوکستیک را به چارت اضافه کنید. در این مثال من از اندیکاتور RSI استفاده می کنم. این اندیکاتور در چارت یک واگرایی صعودی را از حرکت شاخص نشان می دهد.
۲. پس از تحلیل اندیکاتور الگوهای کندل استیک را مطالعه می کنیم. چارت نشان می دهد که پس از حرکت نزولی یک تله ی خرسی به شکل الگوی پین بار فشرده ایجاد شده است. علاوه بر این، یک الگوی ستاره ی صبح به پایان رسیده که شامل الگوی چکش و چکش معکوس بوده است. کندل های الگوی پین بار فشرده نشان دهنده ی ایجاد شدن قریب الوقوع تله ی خرسی بوده اند.
۳. واگرایی صعودی، الگوی کندل استیک ستاره ی صبح، و خروج از تله ی خرسی سیگنالی برای باز کردن معامله در سطح ۹۱.۵۱۵ به میزان ۰.۰۱ لات پس از ثبات یابی شاخص بالاتر از سطح حمایت بوده اند.
۴. به عنوانی بخشی از قواعد مدیریت ریسک حد ضرر را پایین تر از سطح حمایت در سطح ۹۰.۷۰۰ قرار می دهیم و حد سود را کمی پایین تر از عدد ۹۲.۴۷۴ تعیین می کنیم.
. پس از ثبات کوتاه مدت شاخص معامله ی ما با سود بسته می شود. سود خالص ۲۰۷.۳٪ یا ۷.۳۸ دلار بر اساس سپرده ی ورودی ۱۰۰ دلاری بوده است.
راهبرد دوم: خرید در داخل تله
این راهبرد پرریسک تر است و تنها زمانی می توان از آن استفاده کرد که بتوان چندین تایید با کمک الگوهای کندل استیک مرتبط با معکوس شدن شاخص گرفت.
می خواهیم این راهبرد را با کمک چارت شاخص سهام شرکت Caterpillar, Inc بررسی کنیم. در چارت روزانه ی شاخص این سهام اندیکاتور MACD یک واگرایی را نشان می دهد. علاوه بر این، یک سری الگوی چکش معکوس (که مرتبط با معکوس شدن روند است) درون تله ی خرسی ایجاد شده است. قدرت خریداران نیز به وسیله ی ضدحمله ی صعودی ان ها و شکل گیری الگوی خطوط کمربندی صعودی تایید شده است.
در این وضعیت رشد شاخص مورد انتظار بوده است. بنابراین، امکان باز کردن معامله ی خرید درون تله ی خرسی پس از شکل گیری الگوی ضدحمله ی صعودی ممکن بوده است. بهترین جایی که می توان در آن حد ضرر را قرارداد در سطح حمایت داخلی قبلی است.
تثبیت و قفل کردن سود را می توان پس از شکل گیری الگوهای نزولی انبرک سقف و ستاره ی صبح پایین تر از سطح مقاومت انجام داد.
امکان دسترسی، بدون نیاز به ثبت نام، تنها با استفاده از یک حساب آزمایشی در یک پلتفرم فارکس آسان
نتیجه گیری
یک معامله گر مبتدی به هنگام افتادن به تله ی خرسی ممکن است گیج شده و اقداماتی شتاب زده انجام دهد، اما این دقیقا همان چیزی است که معامله گران باید از ان امنتاع کنند. یادآوری قانون طلایی معامله ضروری است: خودنسرد باشید و از خود احساسات نشان ندهید.
ما به شما روش هایی را نشان دادیم که برای دیدن به موقع تله ی نزولی و ورود صحیح به بازار کمک کننده هستند.
علاوه بر این، چندین راهبرد معاملاتی کارآمد را بررسی کردیم که به شما برای خروج موفق از تله ی خرسی کمک می کنند. شما می توانید این راهبردها و مطالبی که یادگرفتید را در پلتفرم معاملاتی لایت فایننس تمرین کنید.
در این مقاله، به شکلی جزیی راه های حفظ سرمایه را خودداری از افتادن به تله ی خرسی بررسی و گزینه های کسب درامد در چنین وضعیتی را مطالعه کردیم.
تجارت را با یک کارگزار قابل اعتماد شروع کنید
پرسش های متداول مرتبط با تله ی خرسی در معاملات
تله ی خرسی در معامله به معنی شکست موقت سطح حمایت است که پس از آن موقعیت های معاملاتی از دست رفته باز می گردند.
در وهله ی اول باید یک تایم فریم را انتخاب کرد - هر چه تایم فریم بزرگ تر باشد سیگنال دقیق تر است. پس از آن لازم است که سطوح مقاومت و حمایت را شناسایی کنید و بعد از آن یک تحلیل تکنیکال جامع انجام دهید.
در صورتی که معامله گر بداند چگونه به شکلی درست اقدام کند هر وضعیتی در بازار به طور بالقوه می تواند خوب باشد. تله ی خرسی هم از این قاعده مستثنی نیست. استفاده کردن از راهبردهایی که در بالا به آن اشاره شد می توانید سود کسب کنید.
به طور مثال با استفاده از اوسیلاتور MACD می توانید بفهمید که آیا بازار در تله ی خرسی قرار گرفته است. همچنین، با استفاده از تلاقی میانگین های حرکتی می توانید به شکلی دقیق نقاط ورود به بازار را مشخص کنید.
محتوای این مقاله بیانگر نظر نویسنده است و لزوماً بیانگر موضع رسمی کارگزار لایت فایننس نیست. مطالب منتشر شده در این صفحه صرفاً برای اهداف اطلاعاتی ارائه شده است و نباید به عنوان ارائه مشاوره سرمایه گذاری برای اهداف دستورالعمل 2014/65/EU مورد نظر تلقی شوند.
بر اساس قانون کپی‌رایت، این ماده مالکیت معنوی محسوب می‌شود که شامل ممنوعیت کپی و توزیع آن بدون رضایت می‌باشد.
