الگوی کندل نفوذی چیست و چطور کار می کند؟

۲۰۲۴.۰۹.۲۰ ۲۰۲۴.۰۹.۲۰ الگوی کندل نفوذی چیست و چطور کار می کند؟

Alan Tsagaraevhttps://www.litefinance.org/fa/blog/authors/alan-tsagaraev/

الگوی "نفوذی"، این نام را به دلیل نوع شکل گیری در نمودار قیمت بدست آورده است. این این الگو، یک الگوی کندلی برگشتی است که تاثیر قابل توجهی بر حرکات قیمت دارد.

چرا این الگوی کندلی به ندرت در بازار مشاهده می شود؟ شرایط و ویژگی های ایجاد این کندل چیست؟

شما احتمالا قبلا با این الگو روبرو شده اید اما به دلیل شباهت آن با دیگر الگو ها، متوجه آن نشده اید.

الگوی "نفوذی" شباهت های زیادی با الگو هایی همچون "Bullish engulfing - پوشای صعودی"، " Bullish counterattack- ضد حمله صعودی"، " Bullish belt hold- خط کمربند" دارد. با این حال، تفاوت های عمده ای بین الگوی نفوذی و این الگو ها وجود دارد که آن را از بقیه متمایز می کند.

در این مقاله به بررسی این تفاوت ها و چگونگی دریافت سیگنال از این الگو، خواهیم پرداخت.

نکات کلیدی

الگوی کندل نفوذی چیست

الگوی کندل نفوذی، یک الگوی کندلی ژاپنی است که در آخر روند های نزولی تشکیل می شود و نشان دهنده یک برگشت صعودی است.

این الگو بر مبنای دو کندل تشکیل می شود:

• کندل اول یک کندل نزولی است که نشان دهنده سلطه فروشندگان بر بازار است؛
• کندل دوم پایین تر از نقطه کلوز (نقطه بسته شدن کندل) کندل قبل تشکیل می شود و یک گپ ایجاد می کند، و همه چیز طوری به نظر میرسد که روند نزولی ادامه خواهد یافت. در همین حین، خریداران به طور ناگهانی فعالیت خود را افزایش می دهند و حداقل نصف بدنه کندل نزولی قبل را با یک کندل صعودی (یعنی کندل دوم) می پوشانند.

این الگو شبیه الگوی کندلی" پوشای صعودی" است. با این حال کندل دوم الگوی پوشا باید کندل اول را به طور کامل بپوشاند و بالای آن بسته شود.

توجه داشته باشید که هرچه گپ موجود در میان کندل های اول و دوم بزرگتر باشد، و کندل صعودی قسمت بیشتری از کندل نزولی را پوشش دهد، احتمال برگشت روند نیز بیشتر می شود.

الگوی نفوذی چطور کار می کند

الگوی نفوذی، یک الگوی کندلی صعودی است. این الگو نشان دهنده افزایش تقاضا برای یک دارایی معاملاتی است.

این الگو را می توان پس از یک روند نزولی یا سایدوی بلند مدت، در سطوح حمایتی مشاهده کرد.

کندل نزولی اول و گپ نزولی که پس از آن تشکیل می شود نشان دهنده این هستند که بازار کاملا در کنترل فروشندگان است. اما کندل دوم، یک تغییر شدید در جو احساسی بازار را به نمایش می گذارد که خود ناشی از تغییر شدید در عوامل موثر بر بازار است.

در زمان تشکیل این الگو، فروشندگان باید معاملات فروش خود را ببندند یا حداقل حجم آنها را کاهش دهند، چراکه پس از تکمیل الگو، کنترل بازار به دست خریداران خواهد افتاد.

این به ندرت سیگنال خطا ارائه می دهد. برای مثال، یک کندل بزرگ نزولی پس از یک کندل صعودی تشکیل می شود و پایین تر از لو کندل قبلی بسته می شود. این شرایط نشان می دهد که سیگنال برگشتی غلط است و احتمالا روند نزولی ادامه خواهد یافت.

تعداد سیگنال های خطا نیز به تایم فریم انتخابی شما بستگی دارد. هرچه تایم فریم شما پایین تر باشد، سیگنال های غلط بیشتری دریافت می کنید. برعکس، هرچه تایم فریم شما بالاتر باشد، سیگنال های دریافتی نیز قوی تر و دقیق تر خواهند بود (تایم فریم های بالاتر حرکات هیجانی و نویز های بازار را فیلتر می کنند).

چطور یک الگوی نفوذی را تشخیص دهیم

شناسایی الگوی نفوذی تقریبا ساده است چراکه ساختار آن در یک نگاها قابل تشخیص است.

این الگوی کندلی باید از شرایط زیر برخوردار باشد:

1. الگو در کف یک روند نزولی تشکیل شده باشد. در مرحله اول باید روند فعلی بازار را مشخص کنیم و سپس در کف این روند به دنبال الگوی نفوذی باشیم.
2. کندل اول این الگو باید نزولی باشد، به طوری که نشان دهنده قدرت فروشندگان در بازار باشد. این کندل می تواند با سایه یا بدون سایه تشکیل شود.
3. کندل دوم باید با یک گپ نزولی باز شود. این گپ باید پایین تر از نقطه بسته شدن کندل قبلی ایجاد شود. تا پایان دوره، کندل دوم باید حداقل نیمی از کندل اول را بپوشاند (توجه داشته باشید که کندل اول نباید به طور کامل پوشش داده شود). این کندل نیز می تواند سایه داشته باشد اما باید اندازه آنها کوچک باشد. 

عواملی که می توانند قدرت الگوی نفوذی را افزایش دهند:

1. هرچه کندل صعودی بخش بیشتری از کندل نزولی را پوشش دهد (بخصوص اگر میزان پوشش بیشتر از نصف باشد)، احتمال برگشت روند نیز بیشتر می شود.
2. اگر الگوی نفوذی در پایان روند نزولی شکل بگیرد، سیگنال خرید قوی تر است. اگر هر دو کندل سایه نداشته باشند، سیگنال برگشتی نیز قوی تر خواهد بود.
3. اگر کندل دوم پایین تر از سطح حمایت باز شود و بالاتر از آن بسته شود، قدرت سیگنال برگشتی افزایش خواهد یافت.
4. افزایش حجم معاملات در کندل دوم نیز می تواند نشان دهنده قدرتمند بودن الگو و سیگنالی از پایان روند نزولی باشد. افزایش شدید حجم، ناشی از بسته شدن معاملات فروشندگان است.

مثالی از الگوی نفوذی

الگوی نفوذی معمولا در بازار های سهام، کالا و شاخص ها ظاهر می شود.

این الگوی کندلی به ندرت در بازار ارز تشکیل می شود.

بیایید مثال هایی از این الگو را بررسی کنیم.

1. شاخص Nikkei 225 ژاپن در نمودار M30.

در نمودار بالا می توان یک الگوی نفوذی را مشاهده کرد. کندل دوم نتوانسته نیمی از کندل اول را بپوشاند، اما از بدنه بزرگی برخوردار است و بالاتر از نقطه کلوز (بسته شدن) کندل قبلی بسته شده است. از آنجایی که کندل دوم کمی بالاتر از قیمت بسته شدن کندل نزولی بسته شده، این الگو را می توان به عنوان یک "الگوی رانشی - Thrusting line" نیز در نظر گرفت.

از آنجایی که بدنه کندل دوم سایه پایینی ندارد،، میتوان این الگو را " Bullish counterattack- ضد حمله صعودی" نیز در نظر گرفت.

الگوی "پوشای صعودی" که پس از الگوی نفوذی ما تشکیل شده، جو صعودی بازار را تایید می کند، که پس از آن شاهد یک حرکت شارپ رو به بالا هستیم.

قهوه، نمودار H1

در بالا می توانید یک نمونه از الگوی نفوذی در نمودار قیمتی قهوه را مشاهده کنید. قبل از رسیدن به کف روند نزولی و تشکیل الگوی نفوذی، چندین کندل برگشتی "چکش – Hammer" تشکیل شده است، که نشان دهنده یک برگشت صعودی هستند.

الگوی نفوذی در محدوده سطح حمایتی 210.32 دلار ایجاد شده و پس از آن بازار در راستای یک کندل قدرتمند تا سطح 219.01 دلار برگشت صعودی انجام داده است. در این سطح شاهد تشکیل یک الگوی نفوذی و یک چکش هستیم که باعث حرکت قیمت تا سطح 241.79 دلار شده اند.

همانطور که مشاهده می شود، روند صعودی کوتاه مدت، توسط یک الگوی برگشتی "پوشای نزولی" متوقف شده و پس از آن قیمت یک حرکت نزولی را آغاز کرده است.

3. Airbus Group، نمودار 4 ساعته.

یک نمونه کلاسیک الگوی نفوذی را می توان در نمودار ایرباس (Airbus) – بزرگترین شرکت هواپیمایی اروپا، مشاهده کرد.

پس از تشکیل الگو، یک الگوی برگشتی "Morning star doji – ستاره صبحگاهی دوجی" تشکیل شده است که در کنار هم یک سیگنال قدرتمند از برگشت روند می باشند.

قیمت از سطح 11.39 دلار تا سطح مقاومتی در 14.83 دلار افزایش یافته و توانسته ریزش های قبلی خود را جبران کند. در این سطح کلیدی، شاهد تشکیل دو الگوی برگشتی "پوشای نزولی"هستیم، اما قیمت تا سطح 15.88 دلار افزایش یافته است. مومنتوم صعودی در نزدیکی این سطح کاهش یافته است که این کاهش مومنتوم را می توان با تشکیل الگوی "هارامی نزولی" تایید کرد. همانطور که مشاهده می شود پس از این الگو، بازار برگشت انجام داده و حرکت کاهشی را آغاز کرده است.

XAGUSD، نمودار

پس از یک روند نزولی بلند مدت، قیمت نقره در محدوده 21.87 دلا تا 23.31 دلار در حال تثبیت بوده است.

همانطور که مشاهده می شود، قیمت چندین الگوی برگشتی صعودی از قبیل "چکش"، "چکش معکوس"، "ستاره صبحگاهی"، و "پوشای صعودی" را تشکیل داده است. اگرچه، قبل از تشکیل این الگو ها شاهد تشکیل دو الگوی نفوذی هستیم. این دو الگو قبل از الگو های دیگر، هشدار قدرتمند شدن خریداران را برای ما ارسال کرده اند. الگو های دیگر فقط تایید کننده حرکت صعودی آینده هستند.

از زمان تشکیل الگو های نفوذی، قیمت نقره در عرض 3 ماه، 36 درصد رشد داشته است و توانسته برای اولین بار در 3 سال گذشته به قیمت 29.78 دلار برسد.

الگو های "ستاره دنباله دار – Shooting star" با یک سایه بلند بالایی و "ماربوزو نزولی – Bearish marubozu" سیگنالی برای بستن معاملات خرید هستند که پس از آن شاهد کاهش قیمت تا سطح 26.91 دلار بوده ایم.

چطور با استفاده از الگوی نفوذی معامله انجام دهیم

با وجود اینکه الگوی نفوذی به ندرت در بازار مشاهده می شود، همچنان مانند دیگر الگوهای برگشتی، برگشت صعودی را پیش بینی می کند.

بیایید تعدادی از استراتژی های سود ده که در آن ها از الگوی نفوذی استفاده می شود، بررسی کنیم.

1. معامله بر اساس الگوی نفوذی در سطوح حمایتی با تایید از دیگر الگو های کندلی.

در این استراتژی از دیگر الگو های نموداری و کندلی برای تایید الگوی نفوذی استفاده می شود.

بیایید با استفاده از سهام شرکت اینتل، این استراتژی را بررسی کنیم.

از آنجایی که در نمودار 30 دقیقه ای کندل دوم نتوانسته حداقل نصف کندل اول را پوشش دهد و کمی پایین تر از نصف بسته شده، می توان گفت که الگوی نفوذی به طور کامل تشکیل نشده است. با این حال، این کندل در سطح حمایتی مهم (یعنی 45.66 دلار) بسته شده است و به همین دلیل می تواند به عنوان یک سیگنال مهم بررای برگشت صعودی در نظر گرفته شود.

علاوه بر الگوی نفوذی، شاهد چندین الگوی برگشتی دیگر نیز هستیم: چکش معکوس، ستاره صبحگاهی، پوشای صعودی. ترکیب این الگو ها نشان دهنده این است که روند نزولی به کف خود رسیده و آماده یک برگشت صعودی است.

بنابراین، پس از تشکیل این الگو ها می توان یک معامله خرید در سطح 45.66 دلار باز کرد.

حد سود اول ما در سطح حمایتی 48.52 دلار قرار خواهد گرفت، جایی که الگوی پوشای نزولی تشکیل شده است (این الگو نشان دهنده یک برگشت نزولی است). با این حال، معلوم شد که این یک اصلاح نزولی در روند صعودی کوتاه مدت است.

در صورتی که کل یا بخشی از معامله خرید را باز نگه داشته باشید می توانید آن را در سطح 49.76 ببندید. در این سطح، فروشندگان چندین الگوی کندلی از جمله "ستاره شامگاهی- Evening star"، "مرد به دار آویخته – Hanging man" و "ستاره دنباله دار – Shooting star" تشکیل داده اند. این الگو ها به ما هشدار می دهند که روند به قله خود رسیده و آماده برگشت است.

حد ضرر باید در پایین سطح حمایتی 45.66 دلا و الگوی نفوذی قرار گیرد.

2. دریافت سیگنال از الگوی نفوذی و تایید آن با اندیکاتور های تکنیکال

در این استراتژی معاملاتی با استفاده از اندیکاتور های تکنیکال، سیگنال های ارائه شده توسط الگوی نفوذی را تایید می کنیم.

مفید ترین و موثر ترین اندیکاتور های تکنیکال عبارتند از:

1. اندیکاتور های حجم معاملات و جریان نقدینگی: OBV,MFI,VWAP, Chaikin Oscillator,A/D (Accumulation/Distribution), tick volumes.
2. اندیکاتور های روند نما و نوسان نما: MACD,MA Cross,Bollinger Bands.
3. اندیکاتور استوکاستیک و اسیلاتور هایی که امکان ارزیابی قدرت روند را به شما می دهند و در شناسایی نقاط برگشتی به شما کمک می کنند: RSI,Stochastic.

بیایید این استراتژی را در نمودار UKBRENT بررسی کنیم.

در نمودار روزانه شاهد تشکیل یک الگوی نفوذی پس از یک روند نزولی بلند مدت هستیم که نشان دهنده یک سیگنال برگشتی قوی است.

علاوه بر این، پس از تشکیل الگوی نفوذی، شاهد یک افزایش شدید در trading volume و  tick volumeبوده ایم، که نشان دهنده افزایش فعالیت معاملاتی خریداران است.

اندیکاتور MACD از خط صفر عبور کرده و در ناحیه مثبت در حال رشد است. RSI از محدوده پایینی خود برگشت انجام داده و به سمت بالا حرکت کرده است، که تایید کننده پتانسیل رشد قیمت است.

همچنین، پس از الگوی نفوذی، یک الگوی "مثلث افزایشی" بزرگ در بازار شکل گرفته.

مثلث افزایشی، یک الگوی قیمتی صعودی است که پس از روند های نزولی بلند مدت تشکیل می شود و نشان دهنده برگشت رو به بالای روند است. این الگو ممکن است در میانه روند صعودی نیز ظاهر شود. در این صورت نشان دهنده ادامه روند صعودی می باشد. ارتفاع مثلث، معیاری برای سنجش میزان حرکات قیمت در داخل مثلث می باشد.

این بازار، سیگنال های صعودی بسیاری را ارائه داده است، بنابراین می توانیم پس از الگوی نفوذی، وارد معامله خرید شد. حد ضرر باید پایین تر از سطح حمایتی 72.66 دلار قرار گیرد.

تارگت اولیه ما در سطح 82.50 دلار قرار دارد. این سطح مرز بالایی مثلث افزایشی می باشد. علاوه بر این، در این سطح شاهد تشکیل الگوی برگشتی "ابر سیاه پوششی – Dark cloud cover" هستیم. بنابراین می توانیم نصف حجم معامله را در این سطح ببندیم و نصفه ی دیگر را تا تارگت بعدی باز نگهداریم.

شما می توانید در سطح 92.39 دلار معامله را به طور کامل ببندید. در این سطح شاهد تشکیل تعداد زیادی از الگو های برگشت نزولی از جمله "ستاره شامگاهی"، "دوجی سنگ قبر – Gravestone doji"، "دوجی پایه بلند - Long-legged doji" و "سه کلاغ سیاه – Three black crows" هستیم.

کندل نفوذی در مقابل ابر سیاه پوششی

الگوی نفوذی شباهت زیادی با الگوی "ابر سیاه پوششی" دارد.

در جدول زیر تفاوت های کلیدی این دو الگو توضیح داده شده اند

مزایا و معایب الگوی نفوذی

الگوی نفوذی از مزایا و معایبی نیز برخوردار است.

مزایا:

• تشخیص الگو بر روی نمودار ساده است؛
• از قوانین مشخصی برخوردار است که با کمک آنها می توانیم این الگو را به راحتی به استراتژی خود اضافه کنیم؛
• سیگنال برگشت را قبل از برگشت روند ارسال می کند که امکان باز کردن معامله خرید در قیمت های مناسب را برای ما فراهم می کند.  

معایب:

• این الگو به ندرت در بازار ظاهر می شود و در همه بازار ها تشکیل نمی شود.
• این الگو بیشتر در بازار های سهام و کالا ظاهر می شود. این الگو در بازار فارکس بسیار نادر است؛
• این الگو باید توسط الگو های قیمتی، الگو های کندلی دیگر یا اندیکاتور ها تایید شود.

جمعبندی

الگوی نفوذی یکی از موثر ترین الگوی های تحلیل کندلی است که در کف روند های نزولی تشکیل می شود.

این الگو به معامله گران هشدار می دهد که قدرت فروشندگان در حال کاهش است و احتمال برگشت صعودی بالا است.

این الگو به ندرت تشکیل می شود. با این حال، در بازار های سهام و کالا بیشتر دیده می شود. الگوی نفوذی در بازار ارز بسیار کمیاب است.

الگوی نفوذی از قوانین واضحی برای ورود و خروج معامله، و چگونگی تعیین حد ضرر برخوردار است.

شما می توانید آموزش های ارائه شده در این مقاله را در حساب دمو لایت فایننس که یکی از بهترین بروکر های فارکس می باشد، آزمایش کنید. پلتفرم آنلاین چندکاره ای که این بروکر در اختیار شما قرار می دهد، طیف وسیعی از ابزار های معاملاتی را برای شما فراهم می کند که می توانید آنها را بدون متحمل شدن ضرر مالی، آزمایش کنید.